PTC
1 605
-0.91%
МосБиржа
3 130
-0.7%
USD/РУБ
61.5
 
BRENT
64.3
 
S&P 500
 
-0.2%
SSE
 
-0.6%
OFZ10Y
 
6.1%
RUSSIA42
 
3.76%
Глобальные рынки

Американские индексы закрылись в минусе, упав с новых исторических максимумов внутри дня после того, как Bloomberg сообщил, что существующие тарифы на миллиарды долларов китайских товаров, скорее всего, останутся в силе до окончания президентских выборов в США. S&P 500 по итогам дня потерял -0.2%, Nasdaq 100 -0.4%. Лидерами были сектора Health Care +0.6%, Utilities +0.2% и Consumer Staples +0.0%; в аутсайдерах - Technology -0.5%, Materials -0.4% и Real Estate -0.4%. Доходность 10-летних US Treasuries снизилась на -3 бп до 1.81%, а USD был относительно стабилен против основных мировых валют. Нефть Brent выросла на +0.7% до $64.65/барр., а Золото практически не изменилось и закрылось на отметке $1,546/oz.

S&P 500
Лидеры: PRGO +12.6%, INCY +5.7%, APA +4.9%, MCK +4.9%, UAA +4.7%
Проигравшие: BSX -6.2%, WFC -5.4%, MLM -4.2%, ALGN -3.5%, AOS -2.7%

STOXX Europe 600
Лидеры: NMC LN +10.2%, WDI GY +4.7%, TW/ LN +3.9%, DHER GY +3.7%, KBX GY +3.6%
Проигравшие: TLW LN -5%, EVR LN -4.2%, EVK GY -4%, PSON LN -3.3%, PIRC IM -3.1%

Russian RTS
Лидеры: HYDR +12.8%, AFKS +3.2%, UPRO +3.1%, AFLT +3%, RUAL +2%
Проигравшие: IRAO -3.6%, NVTK -3.6%, FIVE -2.7%, ALRS -2%, GMKN -1.8%

Импортные пошлины США на товары из Китая остаются в силе. По словам источников, администрация Трампа вряд ли снимет эти тарифы до окончания президентских выборов в ноябре, и любое движение в этом направлении будет зависеть от соблюдения Пекином торгового соглашения «Фаза 1». Существует понимание, что США будут готовы рассмотреть прогресс Пекина в соблюдении договора и, возможно, снизить пошлины, не ранее чем через 10 месяцев после планируемого подписания соглашения в среду.

Boeing уступил свой титул крупнейшего в мире авиастроителя в пользу Airbus, потерпев самое крупное поражение в 45-летней истории противостояния компаний из-за запрета на полеты лайнера 737 Max. Авиакомпания заявила, что в прошлом году она поставила всего 380 самолетов, что составляет менее половины от 863 самолетов у Airbus. Победа Airbus над конкурентом стала первой с 2011 года и всего 10-й с 1974 года, когда дебютировал лайнер A300.

JPMorgan и Citi задали высокую планку стартовавшему сезону отчетности за 4 квартал 2019. Подразделение FICC (Fixed Income, Currencies & Commodities) банка JPMorgan превзошло все прогнозы, показав рост бизнеса на 86%, что привело к значительному росту выручки и прибыли на акцию всего банка. Трейдеры деска FICC Citi, как и его инвестбанковское подразделение, также побили прогнозы. Акции JPM и Citi выросли по итогам дня на +1.2% и +1.6% соответственно. Результаты гиганта Wells Fargo оказались не столь впечатляющими. Банк сообщил о затратах на судебные разбирательства в размере $1.5 млрд, а скорректированная прибыль на акцию оказалась ниже прогнозов. Акции WFC упали на -5.4%. Завтра отчитываются банки Goldman Sachs, Bank of America и US Bancorp, а также такие гиганты как BlackRock и UnitedHealth Group.


РЫНОК АКЦИЙ

Индекс РТС во вторник упал на 0.9%, а индекс МосБиржи - на 0.7%. Оборот на Московской бирже оказался намного выше среднего значения, составив 76.9 млрд руб., при этом почти 15% общего объема торгов пришлось на акции РусГидро. Бумага взлетела на 12.8% после новостей о том, что компания планирует пересмотреть структуру собственности - этот шаг позволит ей выплачивать более высокие дивиденды.

Также высокая активность наблюдалась в акциях Интер РАО, которые в течение дня продемонстрировали очередные максимумы, однако не смогли удержаться на достигнутых уровнях и в конце дня обвалились на 3.6%, скорректировавшись после шести дней роста подряд.

«Голубые фишки» торговались под давлением - Сбербанк подешевел на 1.3%, ВТБ упал на 1.7%. Газпром снизился на 0.6%, а Новатэк потерял 3.6%. ЛУКОЙЛ выглядел неплохо, просев всего на 0.2%, в то время как Роснефть откатилась назад на 1.2%. Обыкновенные акции Сургутнефтегаза укрепились на 0.2%, а привилегированные продолжали отставать, опустившись на 0.2%. Норникель скорректировался вниз на 1.8%, закрывшись на отметке ровно 20 000 руб.

Настроения на мировых рынках сегодня ухудшились - рынок опасается, что торговая напряженность между США и Китаем сохранится после подписания первой фазы соглашения.


ДОЛГОВОЙ РЫНОК

U.S. Treasuries немного укрепились, поскольку инфляция оказалась чуть ниже, чем ожидалось. ИПЦ вырос на 0.2% м/м в декабре (против среднего прогноза 0.3%) и 2.3% г/г (против среднего прогноза 2.4%). UST10Y закрылись на отметке 1.82% (-3 бп).

В сегменте облигаций EM суверенные выпуски продолжали торговаться без какого-то определенного направления. Турецкие облигации вновь пользовались спросом - 10-летние бумаги потеряли в доходности 9 бп.

Российские суверенные и корпоративные евробонды закрылись почти без изменений, за несколькими исключениями.

Бонды Veon были хуже рынка, поскольку компания объявила о доразмещении обращающегося выпуска (доходность 4.00%) с погашением в 2025.

Новости компаний
MTSS,VEON US
 
 
ПРОДАЖИ АВТОМОБИЛЕЙ В РОССИИ ПРОДОЛЖАТ СНИЖАТЬСЯ В 2020

Согласно АЕБ, продажи автомобилей в России продолжат снижаться - еще на 2.3% г/г в 2020 до 1.72 млн автомобилей. В 2019 продажи автомобилей также упали - на 2.3 г/г до 1.76 млн.

Наше мнение
Российский рынок продаж автомобилей остается нестабильным в течение последних шести лет - объем продаж составляет 1.6-1.7 млн автомобилей в год. Слабый спрос является результатом стагнации доходов населения, а также того факта, что покупка нового автомобиля не является первой необходимостью, в отличие, скажем, от покупки жилья. В России нет ликвидных публичных автопроизводителей (только неликвидная Sollers).
MTSS RX
Выше рынка
ЦЕЛЬ – 375 РУБ.
МТС ПЛАНИРУЕТ ИНВЕСТИРОВАТЬ 5 МЛРД РУБ. В МТС БАНК

Как сообщает Коммерсант, МТС планирует выкупить допэмиссию МТС Банка на 5 млрд руб. 15 января 2020 года Банк разместит 3.6 млн дополнительных акций по цене 1 389 руб. за акцию по закрытой подписке. Преимущественные права на выкуп имеют Система и компания Mobile TeleSystems B. V. (на 100% подконтрольная МТС).

Наше мнение
Новость вписывается в стратегические планы МТС по расширению бизнеса МТС Банка.
VEON US
Выше рынка
ЦЕЛЬ – $3.4
VEON ОБЪЯВИЛ О ДОРАЗМЕЩЕНИИ ЕВРОБОНДОВ

Компания в ходе размещения оценила свои старшие необеспеченные еврооблигации с погашением в 2025 на $300 млн (доходность 4.00%) в 103.75% от номинала. Предложение будет консолидировано в одну серию со старшими облигациями (на сумму $700 000 000, доходность 4.00%), размещенными 9 октября 2019. Расчеты по выпуску намечены на 22 января 2020.

Наше мнение
Мы считаем новость нейтральной. Поступления от размещения пойдут на рефинансирование текущего долга, а также на ближайшие выплаты по выпускам компании и общие корпоративные цели.
Подписаться на аналитику
Имя*
Телефон*